卷！原药价跌80%，产能却增20倍，氯虫苯甲酰胺走势如何？

氯虫苯甲酰胺作为全球最大的，自2022年化合物专利过期后，在国内市场迅速发展。然而，原药价格两年内大幅下跌80%，同时产能增长了20倍。面对这种局面，2024年氯虫苯甲酰胺的走势如何？成为了业界关注的焦点。

产能两年增长20倍 市场竞争愈发激烈

氯虫苯甲酰胺自2008年上市以来，已在全世界130多个国家进行销售，氯虫苯甲酰胺拥有绝佳的用户体验感和市场美誉度，创造出多个的销售奇迹，连续10年销售额保持10亿美元以上。

据悉，2020年全球氯虫苯甲酰胺销售额为17.25亿美元，拥有专利权的富美实氯虫苯甲酰胺销售额为15亿美元，市场份额占比87%。根据专业机构预测，2027年氯虫苯甲酰胺市场规模为23.32亿美元，2021-2027年复合增长率为4.4%。而随着氯虫苯甲酰胺国产化，2023年全球氯虫苯甲酰胺销售额将突破20亿美元。

2022年8月，随着氯虫苯甲酰胺化合物专利到期，氯虫苯甲酰胺原药也开启了国产化的新纪元。据据ICAMA的统计，截止2023年12月底，我国氯虫苯甲酰胺原药证件有17个，国内已申报环评产能25万吨以上，在杀虫剂市场一场没有硝烟的战争，已经拉开了序幕。

“2023年8月，国内化工企业的氯虫苯甲酰胺原药及相关中间体产能为8.6万吨/年，但到了12月底，这一数字飙升至20万吨/年，仅仅四个月的时间，产能就增长了两倍，速度之快像坐火箭！”山东省一化工企业负责人谈到。

不过这一现象并不意外。2023年8月13日，富美实氯虫苯甲酰胺专利化合物正式到期，氯虫苯甲酰胺正式进入国产化的元年。唯一摆在国产化面前的最大难题就是富美实公司还保留有一项氯虫苯甲酰胺的合成专利，有效期到2025年，也就是氯虫苯甲酰胺的中间体专利仍在保护期。但是这不足以阻挡国内企业争相布局，报登产品的热情，面对这块诱人的大“蛋糕”，从原药到制剂各家企业都是蓄势进发，抢占赛道。

根据中国农药信息网查询可知，目前，国内已批准登记氯虫苯甲酰胺原药的公司有17 家，包含山东友道化学、南京红太阳、内蒙古灵圣作物、潍坊润丰、利尔化学、顺毅宜昌化工、河北德瑞等15家国内企业，以及两家外企富美实和印度TAGROS公司。

可以看出，氯虫苯甲酰胺原药赛道上的竞争主要以资源和资金雄厚的上市企业（大型企业）为主，中小型农药企业在氯虫苯甲酰胺高额的授权成本下还难以入局。

2023 年，国内原药投产产能登记进入井喷期，随着原药产能不断扩张，新建和拟建的项目众多，且供应增长速度明显高于需求增长速度，我国的氯虫苯甲酰胺原药市场正面临产能过剩的风险。

（数据来源：中国农药信息网）

友道化学在2022年10月正式获得氯虫苯甲酰胺原药登记，并随后上市。这使得友道成为国内除原专利商外，唯一具备该原药工业化生产能力的合规企业。2023年，该公司的产量稳定在每月150吨。

2024年1月，友道化学植保二期万吨氯虫原药装置成功达产，运行平稳，品质可靠。该装置采用自主研发的全连续流工艺及装备，建设周期大幅缩短，实现全自动化精准控制。目前，友道化学氯虫苯甲酰胺原药合计产能11000吨，成为全球最大生产企业，产品竞争力进一步增强。

2023年7月19日，ST红太阳在投资者关系活动中表示，公司凭借自主研发创新，成功构建了以2,3-二氯吡啶为原料合成氯虫苯甲酰胺的全产业链合成工艺，具有工艺路线短、成本低、环保等优势。目前，年产2000吨的氯虫苯甲酰胺生产线已在重庆万州生产中心投产，未来公司还将规划新增产能。

价格两年下跌80% 原药市场格局重塑

产能不断扩张，对应的就是价格的一路下滑。随着氯虫苯甲酰胺国产化和产能的持续加大，其价格也出现暴跌式下滑。2022年，氯虫苯甲酰胺报价240万元/吨，就跌落到60万元/吨。

山东友道化学作为国内氯虫苯甲酰胺原药最早投产的企业，最早将原药价格从每吨240万元大幅降至60万元以内，此举在业内引起广泛关注，并使得国内制剂企业的登记成本锐减至150万元以内。

据中农立华原药价格指数数据显示，氯虫苯甲酰胺原药价格从最高峰的240万元/吨持续下滑，至2023年上半年稳定在50万元/吨左右。2023年5月后，原药价格跌至50万元/吨以下。而最新报价更是跌至31万元/吨。这一显著的价格降幅反映了市场竞争的激烈。

有分析师指出，2020-2021年，全球氯虫苯甲酰胺原药产能为5000-6000吨。而到2023年，我国原药企业计划投入产能达到20倍。按照原有市场使用量计算，我国一年的产能足够全球使用近20年，供过于求，原药价格下跌成为必然趋势。

据悉，2023年可以提供氯虫苯甲酰胺原药的企业有友道化学、红太阳、河北诚信、中山化工等，其他企业暂时未听说可以提供稳定销量原药。

2023年9月，由中国农药工业协会在河北石家庄主办“双酰胺类杀虫剂产业发展与市场开拓战略研讨会”上，上海特赚信息科技有限公司首席咨询顾问高连华提到，随着中国本土企业生产的氯虫苯甲酰胺原药投放市场，价格下跌的另一个原因是中国企业尚未在国外主要目标市场如巴西等国获批自主登记证或支持登记证。希望中国企业在专利即将过期产品的生产和市场投放上做好顶层设计，平衡好专利过期产品生产和登记的时间协同。

预计2024年，氯虫苯甲酰胺原药价格可能止跌回升。一位专家表示，国产氯虫苯甲酰胺原药价格相较于进口产品具有明显优势，性价比在国内外制剂终端市场日益凸显。

此外，氯虫苯甲酰胺对大田作物用药如水稻杀虫剂中的鳞翅目单剂产品，以及经济作物和果树的传统杀虫剂都将产生冲击。

然而，也有企业指出，氯虫苯甲酰胺原药价格与产品质量密切相关。UPL中国区销售总监巴奇表示，当前氯虫苯甲酰胺原药市场价格下跌部分是由于厂家过于关注现金流和销量，而忽视利润率。产品质量的差异导致制剂效果不同，未来原药价格仍有回升的可能。